Author Archives: Thirumalai Kandasami

LIC Endowment நியூ ஜீவன் ஆனந்த் vs PPF vs Mutual fund

Posted on by
5

வணக்கம் நண்பர்களே. LIC என்பது காப்பீட்டு நிறுவனம். அதில் காப்பீடு செய்யவேண்டும், ஆனால் காப்பீட்டுடன் முதலீடு என ஒன்றாகச் செய்யக்கூடாது என்பது என் கருத்து. ஏன் காப்பீட்டில் முதலீடு செய்யக்கூடாதென்றால், காப்பீடும் பத்தாது, முதலீடும் தேறாது(கூட்டு வட்டி 4% முதல் 6% வரை). பணவீக்கத்தையும் கணக்கில் கொண்டால், பல ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு கிடைக்கும் முதிர்வுத்தொகை மகிழ்ச்சியைத் தராது.
LICவில் முதலீட்டுடன் காப்பீட்டுக்கென பல திட்டங்களிருக்கின்றன. அதில் முதலாவதாக நாம் பார்க்கப்போவது Endowment வகையைச் சேர்ந்த நியூ ஜீவன் ஆனந்த்.  https://www.licindia.in/Products/Insurance-Plan/anand

LIC Endowment நியூ ஜீவன் ஆனந்த்

LICவில் கொடுக்கப்பட்டிருக்கும் ஒரு மாதிரி. https://www.licindia.in/Products/Insurance-Plan/anand/abi.aspx
பாலிசிதாரரின் வயது 30. காலம் – 35 ஆண்டுகள். உறுதிப்படுத்தப்பட்ட முதிர்வுத் தொகை (Sum Assured ) – ஒரு லட்சம்.பாலிசித்தொகை  – ஆண்டுக்கு 3,165.
முதலில் பொதுவாக LICயின் endowment திட்டத்தின் பலன்களைப் பற்றிப் பார்ப்போம். 

1. Insurance – நான் Endowment திட்டங்களின் காப்பீட்டைப் பற்றி விவாதிக்கப்போவதில்லை. ஏனென்றால் காப்பீட்டுத் தொகை மிகக்குறைவு. ஜீவன் ஜோதி பீமா யோஜனாவில் ஆண்டுக்கு 330 செலுத்தினாலே,ஒன்றல்ல இரண்டு லட்சம் காப்பீடு கிடைக்கும். அதிகத் தொகைக்கு TERM INSURANCE. Term Insuranceக்கு ஈடான காப்பீட்டை Endowmentடால் கொடுக்கவே முடியாது என்பதே நிதர்சனம்.
2. Vested Simple Reversionary Bonus – LIC ஒவ்வொரு ஆண்டும் அதன் முதலீடுகளில் கிடைக்கும் லாபத்தின் அடிப்படையில் Bonus நிர்ணயிக்கும். இணைப்பு -> https://www.licindia.in/Customer-Services/Bonus-Information. மேற்கண்ட நம் மாதிரிக்கு 2018ல் கொடுக்கப்பட்ட Bonus தொகை, Sum Assuredன் ஆயிரத்துக்கு 49 ரூபாய். மொத்தம் 4,900.. அடேங்கப்பா நாம் போட்ட பணமே 3,165 தான், அதற்கு 4,900 போனசானு நினைக்குறீங்களா .? இந்த Bonusயை கண்ணால பார்க்கத்தான் முடியும். திட்ட முதிர்வுக்குப் பிறகு தான் கையில் கிடைக்கும் . மேலும் இந்த Bonusக்கு எந்த வட்டியும் கிடையாது. இது போல், நம் எடுத்துக்காட்டின் படி ஆண்டுக்கு ஒன்று என மொத்தம் 35 போனஸ் கிடைக்கும். எதிர்காலத்தில் LICன் முதலீடுகளில் கிடைக்கும் லாபத்தைப் பொறுத்து இதே போனஸ் கிடைக்கலாம் , அல்லது குறையலாம். LIC தளத்தின் மாதிரி எடுத்துக்கொள்ளப்பட்ட அதிகபட்ச போனஸ் தொகையே 32 ரூபாய் என்றாலும் 2018ல் தந்த 49 ரூபாயையே நம் தோராய கணக்கிற்குப் பயன்படுத்துகிறேன். 
முதிர்வின் பொழுது கிடைக்கும் போனஸ் -> 35 ஆண்டுகள் * 4,900 போனஸ்  = 1,71,500 ரூபாய். இதுதவிர LICயின் சாதனை, மையில் கல்லைப் பொறுத்து எப்பவாவது சிறப்பு போனஸ் தரப்படலாம். இது பெரிய அளவில் முதிர்வு தொகையை மாற்றாது என்பதால் கணக்கில் கொள்ளவில்லை .
3. Final Additional bonus – முதிர்வின் பொழுது ஒரு முறை வழங்கப்படும். 2012ம் ஆண்டில் நிர்ணயிக்கப்பட்ட போனஸ் தொகை Sum Assuredன் ஆயிரத்துக்கு 1,850 ரூபாய். இணைப்பு -> https://www.licindia.in/Customer-Services/Bonus-Information/Bonus__For_2011-12
முதிர்வின் பொழுது கிடைக்கும் Final Additional bonus -> (1,00,000/1000) * 1,850 போனஸ்  = 1,85,000 ரூபாய் 


2054 ம் ஆண்டில் எதிர்பார்க்கப்படும் மொத்தத் தொகை  -> 1,00,000 உறுதிபடுத்தப்பட்ட முதிர்வுத் தொகை (Sum Assured ) +1,71,500  Vested Simple Reversionary Bonus(தோராயமாக) + 1,85,000 Final Additional bonus (தோராயமாக) = 4,56,500 ரூபாய்.கூட்டு வட்டியின் படி 6.78%. முப்பதைந்து ஆண்டு நீண்ட கால முதலீடு என்பதால் ஒரு சுமாரான 6.78% கூட்டு வட்டி கிடைத்திருக்கு.

PPF – Public Provident Fund

இதற்க்கு பதிலாக ஜீவன் ஜோதி பீமா யோஜனாவில் ஆண்டுக்கு 330யை காப்பீட்டுக்குச் செலுத்திவிட்டு மீதத் தொகையை மிகவும் பாதுகாப்பான PPFல் முதலீடு செய்திருந்தால் எதிர்பார்க்கப்படும் தொகை (தோராயமாக) ->  5,80,000.00 ரூபாய். ஏறக்குறைய ஒரு லட்சத்து முப்பதாயிரம் அதிகம். எப்படி LICன் 2018ம் ஆண்டு Bonus தொகையை அனைத்து ஆண்டுகளுக்கும் கணக்கில் கொண்டேனோ, அது போல PPFன் தற்போதைய 8% வட்டியையே கணக்கில் கொண்டுள்ளேன். LIC Bonus போல இதுவும் மாறலாம். மேலும் ஜீவன் ஜோதி பீமா யோஜனாவின் தொகையும் எதிர்காலத்தில் கூடலாம். மத்திய அரசின் திட்டம் என்பதால் பெரிய அளவில் விலையேற்றமிருக்காது எனக் கருதி விலை உயர்வைக் கணக்கில் கொள்ளவில்லை.

Mutual fund – Aggressive Hybrid Fund

இதுவே கொஞ்சம் துணிவு எடுத்து ஜீவன் ஜோதி பீமா யோஜனாவில் ஆண்டுக்கு 330 காப்பீட்டுக்குச் செலுத்திவிட்டு மீதத் தொகையை Aggressive Hybrid Fundல் முதலீடு செய்து 10% கூட்டு வட்டியை எதிர்பார்த்தால் கிடைக்கும் தொகை (தோராயமாக) -> 9,30,000(LICன் திட்ட முதிர்வில் கிடைக்கும் தொகையைப் போல் இருமடங்கு). Aggressive Hybrid Fundல் கிடைக்கும் லாபத்தொகைக்கு நீண்ட கால முதலீட்டு ஆதாய வரி 10% செலுத்த வேண்டும்.

தெரிந்து கொள்வோம்:
LIC Endowment ஆரம்பித்து முப்பது நாட்களைக் கடந்து விட்டால், மூன்று ஆண்டுகளுக்குள் பாலிசியை நிறுத்தும் பட்சத்தில் எந்த தொகையும் திரும்பக் கிடைக்காது.
மூன்று ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு முதிர்வு காலத்திற்கு முன் பாலிசியை Surrender செய்தால், முதல் வருட பாலிசி தொகையைக் குறைத்து  விட்டு Special surrender value கணக்கின் படி ஒரு குறிப்பிட்ட தொகை திரும்பத் தரப்படும். பெரும்பாலும் போட்ட பணமே திரும்பவராது. தயவு செய்து Special surrender value கணக்கை கேட்க வேண்டாம் . இதனால் பெரும்பாலானவர்களுக்கு எந்த உபயோகமுமில்லை.

LIC ஏஜெண்டுகளுக்கு Endowment பாலிசிகளுக்கு முதலாண்டுக்கு தோராயமாக 25% கமிஷனும், அதன் பிறகு ஒவ்வொரு தவணைக்கும் 5% முதல் 7.5% வரை கமிஷனும் தரப்படுகிறது. ஏஜெண்டுகளின் சேவை ஆண்டுகளை பொறுத்து கமிஷன் மாறும்.

அனைத்து கணக்குகளையும் கீழ்க்கண்ட இணைப்பில் கொடுத்துள்ளேன். https://docs.google.com/spreadsheets/d/1DaFbqi0_K_69all7kqTn3GChZPqy3uDVA7HecO6I-iI/edit?usp=sharing
கணக்கில் தவறிருந்தாலோ அல்லது புரிதலில் தவறிருந்தாலோ சுட்டிக்காட்டவும். திருத்திக் கொள்கிறேன் அல்லது தெரிந்து கொள்கிறேன் 

நன்றி:

https://freefincal.com

ஏன் தனி மருத்துவ காப்பீடு வேண்டும் .? நிறுவனம் தர்றது பத்தாதா .?

Posted on by
Reply

இந்தியா – ஏன் தனி மருத்துவ காப்பீடு வேண்டும் .? நிறுவனம் தர்றது பத்தாதா .?

1. காப்பீட்டு தொகை மிகக்குறைவு . கணவன் ,மனைவி மற்றும் இரு குழந்தைகள் அனைவருக்கும் சேர்த்து 3 லட்சம் (பெரும்பாலான நிறுவனங்கள் ) என்பது மிகக்குறைவு .

2.பெரும்பாலான நிறுவனக்காப்பீடு, அறை செலவு மற்றும் பிற செலவுகளை தருவதில்லை. மேலும் நிறைய “Terms and conditions” உள்ளன. பல சிகிச்சைகளுக்கு முழுப்பணம் கிடைக்காது (percentage basis).

3. பெரும்பாலான நிறுவனக்காப்பீடு Cashelss Claim மட்டுமே கொண்டுள்ளன (தமிழக அரசு). சிறு நகரங்களில் வசிப்போருக்கும் ,அவசர கால நிலைக்கும் இது ஒத்து வராது. சிறு விபத்தின் மூலம் அப்பாவிற்கு எலும்பு முறிவு ஏற்பட்டது. 2014ல் திருச்செங்கோட்டில்(சிறு நகரம்) எந்த மருத்துவமனையிலும் Cashless claim கிடையாது . இதற்காக ஈரோடு கொண்டு செல்ல விரும்பாமல் , சொந்த காசை செலவு செய்தோம்.
மேலும் விபத்து நடைபெறும் நேரத்தில் அருகில் உள்ள மருத்துவமனைக்கு தான் செல்வோம்/கொண்டு செல்லப்படுவோம் (cashless hospital என்றெல்லாம் பார்க்க முடியாது )

4. நிறுவனக்காப்பீடுகளில் போனஸ் கிடையாது .(நோ benefit for no claim ).

5. நிறுவனம் மாறும் பட்சத்தில் Pre existing diseaseற்கு மூன்று முதல் ஐந்து வருடம் வரை காத்திருக்கும் நிலை வரலாம் .

6. குறு நிறுவனங்களில் தொழிலாளிக்கு மட்டுமே காப்பீடு வழங்கப்படும் .

7. நிறுவனக்காப்பீடு நிரந்தரமற்றது. ஒரே நிதி ஆண்டில் பெரும்பாலான claim நடைபெறும் பட்சத்தில் எந்த விதியும் மாற்றி அமைக்கப்படலாம்.(no claim for dependents , 50% cieling on sum assured for dependets , pre existing diseases not covered ).

மொத்தத்தில் நிறுவனக்காப்பீடு என்பது தமிழக அரசின் மருத்துவக் காப்பீடு மாதிரி . அதை மட்டுமே நம்பி இருக்கக்கூடாது.

Image result for medical insurance

ஹெல்த் இன்சூரன்ஸ்

Posted on by
Reply
Related image

ஒரு வாட்சப் க்ரூப்பில் அலுவலகத்தில் தரும் ஹெல்த் இன்சூரன்ஸை மட்டும் நம்பி இருக்கலாமான்னு ஒரு டாபிக் ஓடிச்சு.. எனக்கு ஹெல்த் இன்சூரன்ஸ் குறித்து அதிகம் தெரியாததால் பெரிய பங்களிப்பை செய்ய முடியவில்லை. நண்பர் Thirumalai Kandasami அங்கு சொன்ன விசயங்களை இங்கு பகிர்கிறேன்

இந்தியா – ஏன் தனி மருத்துவ காப்பீடு வேண்டும் .? நிறுவனம் தர்றது பத்தாதா .?

1. காப்பீட்டு தொகை மிகக்குறைவு . கணவன் ,மனைவி மற்றும் இரு குழந்தைகள் அனைவருக்கும் சேர்த்து 3 லட்சம் (பெரும்பாலான நிறுவனங்கள் ) என்பது மிகக்குறைவு .

2.பெரும்பாலான நிறுவனக்காப்பீடு, அறை செலவு மற்றும் பிற செலவுகளை தருவதில்லை. மேலும் நிறைய “Terms and conditions” உள்ளன.
பல சிகிச்சைகளுக்கு முழுப்பணம் கிடைக்காது (percentage basis).

3. பெரும்பாலான நிறுவனக்காப்பீடு Cashelss Claim மட்டுமே கொண்டுள்ளன (தமிழக அரசு). சிறு நகரங்களில் வசிப்போருக்கும் ,அவசர கால நிலைக்கும் இது ஒத்து வராது.
சிறு விபத்தின் மூலம் அப்பாவிற்கு எலும்பு முறிவு ஏற்பட்டது. 2014ல் திருச்செங்கோட்டில்(சிறு நகரம்) எந்த மருத்துவமனையிலும் Cashless claim கிடையாது . இதற்காக ஈரோடு கொண்டு செல்ல விரும்பாமல் , சொந்த காசை செலவு செய்தோம்.
மேலும் விபத்து நடைபெறும் நேரத்தில் அருகில் உள்ள மருத்துவமனைக்கு தான் செல்வோம்/கொண்டு செல்லப்படுவோம் (cashless hospital என்றெல்லாம் பார்க்க முடியாது )

4. நிறுவனக்காப்பீடுகளில் போனஸ் கிடையாது .(நோ benefit for no claim ).

5. நிறுவனம் மாறும் பட்சத்தில் Pre existing diseaseற்கு மூன்று முதல் ஐந்து வருடம் வரை காத்திருக்கும் நிலை வரலாம் .

6. குறு நிறுவனங்களில் தொழிலாளிக்கு மட்டுமே காப்பீடு வழங்கப்படும் .

7. நிறுவனக்காப்பீடு நிரந்தரமற்றது. ஒரே நிதி ஆண்டில் பெரும்பாலான claim நடைபெறும் பட்சத்தில் எந்த விதியும் மாற்றி அமைக்கப்படலாம்.(no claim for dependents , 50% cieling on sum assured for dependets , pre existing diseases not covered ).

மொத்தத்தில் நிறுவனக்காப்பீடு என்பது தமிழக அரசின் மருத்துவக் காப்பீடு மாதிரி . அதை மட்டுமே நம்பி இருக்கக்கூடாது.

Arbitrage Mutual fund

Posted on by
Reply

நண்பர்களே, நீங்க எல்லாரும் “Arbitrage” category Mutual fund யை பார்த்துருப்பீங்க . அது என்ன “Arbitrage”.?

What is ‘Arbitrage’
Arbitrage is the simultaneous purchase and sale of an asset to profit from an imbalance in the price. It is a trade that profits by exploiting the price differences of identical or similar financial instruments on different markets or in different forms. Arbitrage exists as a result of market inefficiencies and would therefore not exist if all markets were perfectly efficient.

உதாரணம் :-
-> NSE மற்றும் BSE க்கு இடையேயான விலை வித்தியாசத்தை உபோயகப்படுத்திக்கொள்வது 
-> நடப்பு விலையில் வாங்கி Future ல் உடனடியாக விற்பது (மறுதலையாக)

தற்போதைய மார்க்கெட் நிலவரம் volatile யாக இருப்பதால் Arbitrage fundகள், கடந்த மாதம் நல்ல return கொடுத்திருக்கு. (தோராயமாக மாதம் 0.75% – >வருடம் 12 * 0.75 – 9%). ரிஸ்க் மிகக் குறைவான categoryயில் 9% returns என்பது என்னைப் பொறுத்தவரை நல்வரவு . நடுவண் அரசிற்கான தேர்தல் விரைவில் வரவுள்ளதால் market volatile தொடரும் என எதிர்பார்க்கப்படுகிறது . மேலும் Arbitrage fundகள் Equityயாக கருதப்படுவதால் வரிச்சலுகைகள் கிடைக்கும். (STCG – 15%, LTCG – no tax upto 1 lakh profit )

1. Ultra short term Liquid அல்லது Liquid fund யிற்கு மாற்றாக இதை உபயோகப்படுத்திக்குங்க(exit load யை பார்த்து முடிவு பண்ணுங்க)
2. ஒரு வருடம் அல்லது இரண்டு வருட ரிஸ்க் குறைவான முதலீட்ற்கு உகந்தது. (மூன்று மாதத்திற்கும் குறைவான முதலீட்ற்கு ஏற்றதல்ல)

மேலும் விவரங்களுக்கு (நன்றி – economic times)
https://economictimes.indiatimes.com/…/article…/66291756.cms

மிக எளிமையாக குறைந்த அளவிலான துணிவில் 7.20% returns கிடைத்திருக்கு. Arbitrage fundகள் Equityயில் வருவதால் ஆண்டுக்கு ஒரு லட்சம் லாபத்திற்க்கு (மொத்த Equity லாபம்) வரிவிலக்குண்டு .

20% வருமான வரி வரம்பிலிருப்போருக்கு 7.20% வரியில்லா வட்டி வரவு என்பது வைப்பு நிதியின்(FD) 9% வட்டிக்கு சமம்.
10% வருமான வரி வரம்பிலிருப்போருக்கு 7.20% வரியில்லா வட்டி வரவு என்பது வைப்பு நிதியின்(FD) 8% வட்டிக்கு சமம்.

No photo description available.

எனவே ஒரு வருட முதலீட்டிற்க்கு சிறந்த Equity முதலீடு Arbitrage fundகள்.

Mutual Fund: “Growth” or “Dividend”

Posted on by
1

நண்பர்கள் பலரும் கேட்கும் கேள்வி. Mutual Fundல் முதலீடு செய்யும் பொழுது, எந்த விருப்பத்தை தேர்வு செய்யனும். “Growth” or “Dividend” ?.

பொதுவாக சொன்னால் -> எதிர் காலத்திற்க்கு + தொடர் சேமிப்புக்கு – GROWTH .

செய்த முதலீட்டிலிருந்து தொடர் வருமானம் வருவதற்க்கு DIVIDEND.

மிக முக்கியமாக தெரிந்து கொள்ள வேண்டியது – Mutual Fundகளில் Dividend என்பது பங்குச்சந்தையிலிருப்பது போல லாபத்தில் ஒரு பங்கல்ல. இருக்கும் பணத்திலிருந்து எடுத்துக்கொடுப்பது. அவ்வளவு தான். 
எளிய உதாரணம்(எந்த வரியையும் கணக்கில் கொள்ளவில்லை): 
NAV 1,000 என்ற விலையில் பத்தாயிரத்துக்கு 10 யூனிட் வாங்குறோம் . 
GROWTH -> 10(Unit) * 1,000(NAV) = 10,000 .
DIVIDEND -> 10(Unit) * 1,000(NAV) = 10,000 .
ஒரு மாதத்திற்கு பிறகு எந்த உயர்வுமில்லை . ஆனால் Dividend மட்டும் 500 ரூபாய் கிடைத்திருக்கு.
Dividendற்க்கு பிறகு முதலீட்டுத் தொகை 
GROWTH -> 10(Unit) * 1,000(NAV) = 10,000
DIVIDEND -> 10(Unit) * 950 (NAV) = 9,500
மேற்க்கண்ட உதாரணத்தை படித்தவுடன் , இதென்னங்க அநியாயமாயிருக்கு, நம்ம பணத்தை எடுத்து நமக்கே கொடுக்கறதுக்கு பேரு “Dividend”யா என்று என்னைப்போல் உங்களுக்கும் தோன்றினால் நீங்கள் Mutual fund dividend யை சரியாக புரிந்து கொண்டீர்கள் என்று அர்த்தம்..
அடிப்படையில் Mutual Fund முதலீட்டை இருவகையாகப் பிரிக்கலாம் .
1. Equity – பங்கு சார்ந்த முதலீடு (65% அல்லது அதற்க்கு மேல் உள்நாட்டு நிறுவனங்களின் பங்குகளில் முதலீடு செய்திருக்க வேண்டும்)
https://www.amfiindia.com/…/knowledge-cen…/equity-funds.html
2. Debt – கடன் சார்ந்த முதலீடு. கார்ப்பரேட் மற்றும் அரசு பத்திரங்கள், பெருநிறுவன கடன் பத்திரங்கள் நிலையான வருவாய் முதலீடுகள் (
(65% அல்லது அதற்க்கு மேல் உள்நாட்டு நிறுவனங்களின் பங்குகளில் முதலீடு செய்யாதவை அனைத்தும் )
https://www.amfiindia.com/i…/knowledge-center/debt-fund.html
எதுக்கு இப்ப Equity மற்றும் Debtன்னு கேட்கறீங்களா .?இதை பொறுத்து தான் Dividendக்கான DDT(Dividend Distribution Tax) வரி விதிப்பு கணக்கீடு செய்வாங்க.
முதலில் நாம பார்க்கப்போவது – MF – DEBT DIVIDEND – DDT(Dividend Distribution Tax) – 28.84 per cent (25 per cent tax + 12 per cent surcharge + 3 per cent cess ) .
—————————————–
10%, 20% வருமான வரி வரம்பிலிருப்போர்:
NAV 1,000 என்ற விலையில் பத்தாயிரத்துக்கு 10 யூனிட் வாங்குறோம். ஒரு மாதத்திற்கு பிறகு எந்த உயர்வுமில்லை . ஆனால் Dividendற்க்கு மட்டும் யூனிட்ற்க்கு 50 ரூபாய் தர Fund House முடிவெடுக்குது .
DDT(28.84%) = ஒரு யூனிட்க்கு 14.42 வரி பிடித்தம் செய்யப்படும். 
மொத்த DDT தொகை = 10 * 14.42 = 144.20
நமக்கு கிடைக்கும் Dividend => 10 * 35.58 = 355.80.
Dividendற்க்கு பிறகு முதலீட்டுத் தொகை
DIVIDEND -> 10(Unit) * 950 (NAV) = 9,500
மகிழ்ச்சியான செய்தி –> கிடைக்கும் DIVIDENDற்க்கு வரியில்லை. அதுதான் DDT பேர்ல சுளையாக 28.84% போய்டுச்சே .. அதுக்கப்புறம் எதுக்கு வரி என்று என்னைப்போல் உங்களுக்கும் தோன்றினால் நீங்கள் DEBT – Mutual fund dividend யை தெள்ளத்தெளிவாகப் புரிந்து கொண்டீர்கள் என்று அர்த்தம்..
Mutual Fund – DEBT டிவிடெண்ட்ல் DDT மிக அதிகமென்பதால் இதில் முதலீடு செய்வதற்க்கு பதிலாக Exit load அல்லாத GROWTH fund ல் முதலீடு செய்து SWP அல்லது தேவைப்படும் பொழுது REDEEM செய்வதே சிறப்பானது.
இதனால் வரி குறையும் , மேலும் DEBT Mutual Fund யை மூன்று வருடத்திற்க்கு மேல் வைத்திருந்தால் Indexation benefit கிடைக்கும்.

MF – EQUITY DIVIDEND 
—————————-
MF – EQUITY DIVIDEND – DDT(Dividend Distribution Tax) – 11.648 per cent (Including surcharge and Cess) . NAV 1,000 என்ற விலையில் பத்தாயிரத்துக்கு 10 யூனிட் வாங்குறோம். ஒரு மாதத்திற்கு பிறகு எந்த உயர்வுமில்லை . ஆனால் Dividendற்க்கு மட்டும் யூனிட்டிற்க்கு 50 ரூபாய் தர Fund House முடிவெடுக்குது .
DDT(11.648%) = ஒரு யூனிட்க்கு 5.824 வரி பிடித்தம் செய்யப்படும். 
மொத்த DDT தொகை = 10 * 5.824 = 58.24
நமக்கு கிடைக்கும் Dividend => 10 * 44.176 = 441.76.
Dividendற்க்கு பிறகு முதலீட்டுத் தொகை
DIVIDEND -> 10(Unit) * 950 (NAV) = 9,500
மகிழ்ச்சியான செய்தி –> கிடைக்கும் DIVIDENDற்க்கு வரியில்லை. அதுதான் DDT பேர்ல 11.648% போய்டுச்சே .. அதுக்கப்புறம் எதுக்கு வரி என்று என்னைப்போல் உங்களுக்கும் தோன்றினால் நீங்கள் EQUITY – Mutual fund dividend யை புரிந்து கொண்டீர்கள் என்று அர்த்தம்..
—————————-
MF – EQUITY GROWTH 
—————————-
NAV 1,000 என்ற விலையில் பத்தாயிரத்துக்கு 10 யூனிட் வாங்குறோம். ஒரு மாதத்திற்கு பிறகு எந்த உயர்வுமில்லை . ஆனால் 500 ரூபாயை தேவைக்காக எடுக்கிறோமெனில்(REDEEM)
நமக்கு கிடைக்கும் தொகை => 0.5 யூனிட் * 1000 = 500
REDEEMற்க்கு பிறகு முதலீட்டுத் தொகை
9.5(Unit) * 1000 (NAV) = 9,500
வருமான வரி – வரியில்லை , செய்த முதலீட்டில் எந்த லாபமும் கிடைக்காததால் வரியில்லை.
———————————————————————————-
லாபம் கிடைக்கும் பட்சத்தில்,
Mutual Fund – EQUITY GROWTH fundல் முதலீடு செய்து ஒரு வருடத்திற்க்கு முன் பணத்தை எடுக்கும் பொழுது லாபத்திற்க்கான வருமான வரி (Short term capital gains) -> 15.6% (15% Tax + 4% Surcharge)
Mutual Fund – EQUITY GROWTH fundல் முதலீடு செய்து ஒரு வருடத்திற்க்கு பிறகு பணத்தை எடுக்கும் பொழுது லாபத்திற்க்கான வருமான வரி (Long term capital gains) -> லாபம் ஒரு லட்சம் வரைக்கும் வரியில்லை(Equity மொத்த லாபம்) + ஒரு லட்சத்திற்க்கு மேற்பட்ட லாபத்திற்கு மட்டும் 10.4% (10% Tax + 4% Surcharge)
வருமான வரியின் அடிப்படையில் பார்க்கும் பொழுது குறுகிய கால முதலீட்டிற்க்கு Dividendயின் DDT வரி குறைவு என்றாலும் Equityயில் குறுகிய கால முதலீடு என்பது அதிக RISKயுடையது. முதலீடே குறைந்தால் DIVIDEND யால் அதிக நட்டம் ஏற்படும். EQUITY ல் நீண்ட கால முதலீட்டின் வழி RISKயை குறைக்கலாம் , முதலீட்டைப்பெருக்கலாம்.
Equityயில் நீண்ட கால முதலீடே சிறப்பானது. எனவே GROWTH யை தேர்ந்தெடுத்து கூட்டு வட்டியின் மூலம் கூடுதல் லாபம் பெறலாம்.