Category Archives: முதலீடு

முதலீட்டுக்கு முன்பு கவனிக்க வேண்டிய மூன்று விஷயங்கள்

Posted on by
Reply

முதலீடு வரும் பின்னே!

இம்மூன்றும் வரவேண்டும் முன்னே!

முப்பது வயசாகுது, சேமிப்புன்னு எதுவுமேயில்ல, பங்குகளில் எப்படி முதலீடு செய்யணும்னு கேட்டார் ஒருத்தர். பதில் சொல்றேன், அதுக்கு முன்ன நான் கேட்பவற்றுக்கு நீங்க பதில் சொல்லுங்கன்னு ஆரம்பிச்சேன்

உங்களுக்குப் போதுமான அளவு ஆயுள் காப்பீடு (Adequate Life Insurance) எடுத்துட்டீங்களா?

குடும்ப உறுப்பினர்கள் அனைவருக்கும் தேவையான அளவு மருத்துவக் காப்பீடு (Adequate Health Insurance) எடுத்துட்டீங்களா?

திடீர் வேலையிழப்பு / எதிர்பாரா செலவீனங்களை சமாளிக்க அவசரகால நிதி (Emergency Fund) சேத்து வச்சிட்டீங்களா?

இம்மூன்றுக்குமே அவரோட பதில் இல்லை என்பதே.

Personal Finance இன் வரிசையை தலைகீழாய்ச் செய்வதில் நம்மாட்களை அடித்துக் கொள்ளவே முடியாது. முதல் செலவு சேமிப்பாக இருக்கட்டும் என்பது தவறான கோட்பாடு, சேமிப்பை விட முக்கியம் ஆயுள் காப்பீடும் மருத்துவக் காப்பீடும்

முதல் தேவை குடும்பத்தில் வருமானமீட்டுவோருக்கு தேவையான அளவு ஆயுள் காப்பீடு எடுப்பது. ஆண்டு வருமானத்தின் 20 மடங்கு உசிதம், 10 மடங்கு அத்தியாவசியம். குடும்பத் தலைவர் திடீரென மரணமடைந்தால் குடும்பத்தைக் காக்கப்போவது அவர் சேர்த்து வைத்திருக்கும் 5-10 லட்ச ரூபாய்களல்ல, அவர் எடுத்து வைத்திருக்கும் 1-2 கோடி ரூபாய் ஆயுள் காப்பீடுதான்

அடுத்தது குடும்பத்தார் அனைவருக்கும் மருத்துவக் காப்பீடு. இது இல்லாமல் நீங்கள் பத்து லட்ச ரூபாய் சேமித்து வைத்திருந்தாலும் You are just one accident / hospitalization away from Bankruptcy.

மூன்றாவது முக்கியமான விசயம் அவசரகால நிதி. வேலையிழப்பு, திடீர் உடல் நலக்குறைவு (மருத்துவக் காப்பீட்டிற்குள் வராதவை மற்றும் Deductible இன்ன பிற), வாகன பழுது போன்ற எதிர்பாரா செலவுகளை எதிர்கொள்ள ஓராண்டுச் செலவுக்குண்டான கையிருப்பு உசிதம் 6 மாதச் செலவுக்குண்டான கையிருப்பு அத்தியாவசியம்.

இம்மூன்றையும் நிறைவேற்றாமல் முதலீட்டைப் பற்றி நினைத்துக் கூட பார்க்காதீர்கள். இம்மூன்றும் இல்லாத முதலீடு அடித்தளம் இல்லா சீட்டூக்கட்டு வீட்டைப் போன்று எப்போது வேண்டுமானாலும் சரிந்து விடக்கூடும்

போரிஸ் பெக்கர் – டென்னிஸில் வெற்றி வாகை சூடியவர் வாழ்விலிருந்து நாம் கற்க வேண்டிய முதலீட்டு பாடம்

Posted on by
1

போரிஸ் பெக்கர் – எண்பதுகளில் டென்னிஸ் பார்த்தவர்கள் யாரும் இப்பெயரை மறந்து விட முடியாது. Serve and Volley யின் கிங் போரிஸ் பெக்கர். இவர் விளையாடி பெற்ற பரிசுப்பணம் $ 25 மில்லியன், எண்டார்ஸ்மெண்ட்டிலும் நிறைய சம்பாதித்தார். தற்போது 50 வயதாகும் பெக்கர் 2017 லேயே திவால் நோட்டீஸ் கொடுத்தார், கடன்களை அடைக்க தன்னுடைய மெடல்களையும் கப்புகளையும், புகைப்படங்களையும் ஏலத்துக்கு விடறாராம்.. அவர் வாழ்க்கை அனைவருக்கும் ஒரு பாடம். வருமானம் ஈட்டினால் மட்டும் போதாது, அதை ஒழுங்கா பாதுகாக்கவும் தெரியணும். சம்பாதிக்கும் போதே நல்ல முறையில் முதலீடு செய்து சேமிக்கும் பணம் வாழ்நாள் முழுதும் இருக்குமாறு பார்த்துக் கொள்ள வேண்டும்.

https://www.business-standard.com/article/sports/tennis-legend-boris-becker-to-auction-trophies-souvenirs-to-pay-debt-119062400496_1.html

RIP – Rest in Peace + Retire in Peace

Posted on by
Reply

பிரபலமான ஒருவர் இறந்தால் ஆயிரமாயிரம் RIP க்கள் போடறோம், நமக்கு ரெண்டு RIPக்கள் தேவை. அதையும் கொஞ்சம் கவனிக்கலாமே

முதல் RIP – Rest in Peace உண்மையிலேயே நாம் அமைதியாக உறங்க வேண்டுமென்றால் அதற்கு குடும்பத்தின் பொருளாதார பாதுகாப்பை உறுதி செய்ய வேண்டும். அப்பாவின் இழப்பையும் அம்மாவின் இழப்பையும் ஈடுசெய்யவே முடியாது ஆனா அவர்களின் வருமானத்தை கண்டிப்பா ஈடு செய்ய முடியும். குடும்பத் தலைவர் தீடிரென இறந்தால் அவர் அடுத்த 20-30 ஆண்டுகள் ஈட்டியிருக்கக்கூடிய வருமானத்தை தரக்கூடியது டெர்ம் பாலிசி மட்டுமே. ஆண்டு வருமானத்தின் 10 முதல் 20 மடங்கு வரை டெர்ம் பாலிசி தவறாமல் எடுங்க

ரெண்டாவது RIP Retire in Peace 60 வயதில் வருமானம் ஈட்டுவது நின்றபின் பிள்ளைகள் கையை எதிர்பாத்து நிக்காமல் இருக்க வருமானம் ஈட்டும் போது சேமிக்கணும். சேமிப்பதுடன் நிற்காமல் அதை நல்ல முறையில் முதலீடு செய்யணும். PF, NPS, Mutual Funds, Fixed Income என்று நல்லதொரு Asset Allocation கொண்ட Portfolio உருவாக்கி முதலீடு செய்யுங்கள்

கல்லூரிச்செலவை சமாளிக்க சேமிக்கும் வழி

Posted on by
Reply
Image result for images for college expenses

இன்னும் இருபது ஆண்டுகள் கழித்தும் நமக்கு காய்கறி தேவைப்படும் ஆனா அதுக்கு நாம கொடுக்கப்போகும் விலை இன்றைய விலையை விட பல மடங்கு அதிகமாய் இருக்கும்.

வருமானத்தை உயர்த்திக் கொள்வது, சேமிப்பு, நம் தேவையை நாமே உற்பத்தி செய்வது என இதை நாம் பல விதமாய் சமாளிக்களாம். 45 வயது ஆகும் ஒருவர் அவர் ரிட்டையர் ஆகும் வரை அடுத்த 20 ஆண்டுகள் ஒரு விவசாயிக்கு மாதம் / ஆண்டுதோறும் ஒரு குறிப்பிட்ட தொகையை கொடுத்தால் அவரும் அவர் மனைவியும் இறக்கும் வரை காய்கறி வழங்கப்படும் என்று ஒரு திட்டம் இருந்தால் எப்படி இருக்கும்? காய்கறி போன்றே கல்லூரிச் செலவும் நிச்சயமான ஒன்று. இன்னிக்கே பல லட்சம் பிடிக்கும் பட்டப்படிப்பு, இன்னும் இருபது ஆண்டுகள் கழித்து கோடிகள் கேட்கும் என்பது நிச்சயம்.

இந்தியாவில் இதுவரை பொதுவான சேமிப்பிலிருந்து கல்லூரிச் செலவை சமாளிப்பதைத் தவிர வேறு வழியில்லை. அமெரிக்காவில் கல்லூரிச் செலவுக்கென சேமிக்கும் வழி இருக்கிறது. அமெரிக்காவின் ஒவ்வொரு மாநிலத்திலும் ஒரு நிறுவனம் இதற்கென இயங்குகிறது. நான் வசிக்கும் மசாசுசெட்ஸ் மாநிலத்தில் இதன் பேர் Massachusetts Educational Financing Authority. இந்நிறுவனம் பிள்ளைகளின் கல்லூரிப் படிப்புக்கு சேமிக்க பெற்றோருக்கு இரு வழிகளை வழங்குகிறது

ஆப்சன் 1 : U Plan Prepaid Tuition Program உதாரணத்துக்கு 7 வயது ஆகும் என் பெண் 2029ம் ஆண்டு கல்லூரிக்குள் அடியெடுத்து வைப்பாள். மசாசுசெட்ஸ் மாநிலத்தின் தனியார் கல்லூரி ஒன்றில் இளங்கலை பட்டப்படிப்பு நான்காண்டுகளுக்கு இப்ப ஆகும் செலவு 1 லட்சம் டாலர்கள் -நான்கு ஆண்டுகள் இளங்கலை பட்டபடிப்பு ஆண்டுக்கு 25,000 டாலர்கள் கட்டணம். இன்று நான் 5000 டாலர்கள் இத்திட்டத்தில் கட்டினால் கல்லூரி முதலாண்டு கட்டணத்தின் 20% ஆக அது வரவு வைக்கப்படும். அடுத்த ஆண்டு இதுவே 26000 டாலர்களாக உயரலாம் அப்ப நான்5200 டாலர் கட்டினால் அதை முதல் ஆண்டுக்கான கூடுதல் 20% ஆகவோ அல்லது இரண்டாம் ஆண்டுக்கான முதல் 20% ஆகவோ வரவு வைக்கச் சொல்லலாம்.

சிம்பிளா சொன்னா தங்கமாளிகையில் ஒரு தங்க நகை சீட்டுத்திட்டம் இருக்கு – மாதா மாதம் நாம் கட்டும் தொகை நம் கணக்கில் பணமாக வைக்காமல் அன்றைய தேதிக்கு விற்கும் தொகைக்கு ஏற்ப தங்கமாக வரவு வைக்கப்படும், மாதம் 2 கிராம் வீதம் வாங்கி ஆண்டு முடிவில் 24 கிராம் தங்க நகை வாங்கிக் கொள்ளலாம் – நாம் வாங்கும் அன்று தங்கம் என்ன விலை விற்றாலும் அது குறித்து கவலைப்படத் தேவையில்லை. தங்கத்தின் விலையாவது ஏறி இறங்கிக் கொண்டிருக்கும், கல்லூரிக் கட்டணங்கள் இறங்கும் என்ற நம்பிக்கை எனக்கில்லை.

அதே போல ஒவ்வொரு ஆண்டும் சிறுதொகை இத்திட்டத்தில் கட்டி வந்தால் நான்காண்டுகளுக்கான முழு கட்டணத்தையும் சேமிக்க இயலாவிட்டாலும் 50-60% வது சேர்க்க முடியும், மிச்சத்தை என் மகள் கல்லூரியில் படிக்கும் போது அப்போதுள்ள பட்டியல் படி கட்டிக்கொள்ளலாம்

என் மகள் கல்லூரிக்குப் போகாவிட்டாலோ அல்லது வேறு மாநிலக் கல்லூரிக்குப் போனாலோ நான் கட்டிய பணம் எவ்வித அபராதக் கட்டணமுமின்றி வழங்கப்படும். வட்டின்னு எதுவும் தரமாட்டாங்க, ஆனா Consumer Price Index கணக்கிட்டு நாம் கட்டிய பணத்தைவிட அதிகமாகவே வரும். 
இதில் செலுத்தப்படும் பணம் பங்கு வர்த்தகத்தில் போடப்படமாட்டாது, பணம் முழுவதும் மசாசுசெட்ஸ் மாநில அரசு வழங்கும் கடன் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்யப்படுவதால் செக்யூரிட்டியும் அதிகம். மாநில வரி விலக்கு மட்டும் உண்டு

ஆப்சன் 2 : இதை ப்ளான் 529 என்பார்கள் – இது கிட்டத்தட்ட புது பென்சன் திட்டம் போன்றது. புதிய பென்சன் திட்டத்தில் ரிட்டையர்மெண்ட்டுக்காக சேமிக்கிறோம் அது போல 529 இல் பிள்ளைகள் கல்லூரிப் படிப்புக்காக சேமிக்கலாம். வரி விலக்கு உண்டு, ஆனால் பணம் ஈக்விட்டி மற்றும் பாண்ட்களில் முதலீடு செய்யப்படுகிறது. ஈக்விட்டியில்தான் அதிக வளர்ச்சி இருக்கும் ஆனால் முதலீடு சந்தை அபாயங்களுக்கு உள்பட்டது.

இதில் சேமிக்கும் பணத்தை திட்டத்தில் இணைந்திருக்கும் கல்லூரி ஒன்றின் கட்டணத்திற்கு உபயோகிக்கலாம். ஆனால் படிப்பு தவிர வேறு எதற்கேனும் எடுத்தால் வருமான வரி மற்றும் அபராதத்தொகை பிடிக்கப்படும்

முன்னது உத்தரவாதம் பின்னது வளர்ச்சி, நமக்கு எது தேவையோ அதை தெரிவு செய்யலாம்.

இந்தியாவிலும் கல்லூரிக்கட்டணங்கள் ஏகத்துக்கும் உயர்ந்து கொண்டே வருகின்றன. இது மாதிரியான சேமிப்புத் திட்டம் இந்தியாவின் உடனடித் தேவை. 
தங்கத்திலும், இன்சூரன்ஸ் கம்பெனிகளின் சேமிப்புத் திட்டத்திலும் மக்கள் ஏமாந்தது போதும். மியூச்சுவல் ஃபண்ட்களில் பொது சேமிப்பை வைத்தாலும் இது போன்ற டார்கெட்டட் சேமிப்புத் திட்டங்கள் குறிப்பிட்ட செலவுகளுக்கு மட்டுமே ஆனவை என்பதாலும் இவற்றுக்கு வருமான வரி விலக்கு கிடைக்கும் என்பதாலும் நலல் வரவேற்பு இருக்கும். கடன் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்யும் திட்டங்களின் மூலம் அரசுக்கும் லாபம் – வளர்ச்சித் திட்டங்களை செயல் படுத்த ஏதுவாய் இருக்கும், ஈக்விட்டியில் முதலீடு செய்யும் திட்டங்கள் பங்குச் சந்தையில் ரீட்டெயில் இன்வெஸ்டர்களின் முதலீட்டை அதிகரிக்கும்.

மோடி அரசு இது போன்ற நல்ல சேமிப்புத் திட்டங்களை உருவாக்கி, அவற்றுக்கு வருமான வரி விலக்கு அளிக்க வேண்டும் என விரும்புகிறேன். அருண் ஜெட்லி வருமான வரி வரம்பை உயர்த்துவார் என்று ஒவ்வொரு ஆண்டும் எதிர்பார்த்து ஏமாந்ததுதான் மிச்சம். முதல் முறைதான் செய்யவில்லை, அடுத்த ஐந்து ஆண்டுகள் 2019 முதல் 2024 வரை ஆட்சியில் இருக்கப் போகும் போதாவது இம்மாதிரி திட்டங்களை உருவாக்க வேண்டும் என எதிர்பார்க்கிறேன்

முதலீட்டில் முத்தான முப்பது

Posted on by
Reply
  1. செலவு போக சேமிப்பு தவறான அணுகுமுறை, சேமிப்பு போகத்தான் செலவு

2. முதலீட்டை விட ஆயுள் காப்பிட்டு முக்கியம்

3. வருமானத்தின் 10% கூட சேமிக்க முடியலேன்னா, உங்க செலவுகளைக் குறைக்கணும் அல்லது உங்க வருமானத்தை உயர்த்தணும்

4. மூன்றாண்டுகளுக்குள் தேவையான பணத்தை பங்குச் சந்தையில் முதலீடு செய்வது தவறு. பத்தாண்டுகளுக்குப் பின்னரே தேவைப்படும் பணத்தை வங்கி வைப்பு நிதியில் வைப்பது குற்றம்

5. அதிக ரிட்டர்ன் வேணும்னா அதிக ரிஸ்க் எடுத்துத்தான் ஆகணும். முதலுக்குப் பாதுகாப்புதான் முக்கியம்னா, குறைந்த ரிட்டர்னை ஏற்றுக் கொள்ளத்தான் வேண்டும்

6. 20% ஈக்விட்டி – 80% பாண்ட் போர்ட்ஃபோலியோ வைத்திருப்போர் 5% நட்டத்திற்கு தயாராக இருக்கவேண்டும். 30-70க்கு 10%, 50-50க்கு 20%, 80-20க்கு 35%, 100% ஈக்விட்டியில் வைத்திருப்போர் 50% நட்டத்திற்கும் தயாராக இருக்க வேண்டும்

7. பொருத்தார் பூமி ஆள்வார் – இது பங்குச் சந்தை முதலீட்டுக்குன்னே சொன்ன பழமொழி. செப்டம்பர் 2008 இல் 20,800 புள்ளிகளில் இருந்த சென்செக்ஸ் அக்டோபர் 27, 2008 அன்று 8509க்கு வீழ்ந்தது, ஐயோ 60% போச்சேன்னு எடுத்துட்டு ஓடினவங்களுக்கு 60% நஷ்டம் நிரந்தரம். அப்படியே விட்டு வச்சிட்டு வேலையைப் பாத்தவங்களுக்கு இன்றைய சென்செக்ஸ் 33,340 புள்ளிகள், அதாவது 10 வருசத்தில் 4 மடங்கு உயர்வு மற்றும் வீழ்ச்சியை சரி செய்து அதற்கு மேலும் 60% உயர்வு

8. உலகின் ஆகச்சிறந்த போர்ட்ஃபோலியோ என்று எதுவுமில்லை

9. எந்த முதலீட்டாளரும் எல்லா சமயங்களிலும் சரியாக பங்குச் சந்தையை கணிக்க முடியாது

10. உடைந்த கடிகாரம் கூட ஒரு நாளைக்கு இருமுறை சரியான நேரம் காட்டுவதைப் போல பங்குச் சந்தையில் முதலீடு செய்யும் யார் வேண்டுமானாலும் ஓரிரு முறை இண்டெக்ஸ் குறியீட்டைவிட அதிக ரிட்டர்ன் பெற இயலும்

11. பங்குச் சந்தையை டைம் செய்ய நினைப்பது வீண் வேலை, எஸ் ஐ பி முறையில் மாதா மாதம் முதலீடு செய்வதே புத்திசாலித்தனம்

12. இந்த யுகத்துக்கு ஒரே ஒரு வாரன் பஃபெட்தான், அந்த கோட்டா முடிந்து விட்டபடியால் மற்றோர் மார்க்கெட்டை தோற்கடிக்க நினைத்து நேரத்தை வீணடிக்க வேண்டாம்

13. வாரன் பஃபெட்டின் 84 பில்லியன் டாலர் சொத்தை நினைத்துப் பார்ப்போர் அதற்கு பின்னால் இருக்கும் 76 ஆண்டு பொறுமையை வசதியாக மறந்து விடுகின்றனர்

14. வாரன் பஃபெட் 1958 இல் 31,500 டாலருக்கு வாங்கிய வீட்டில்தான் இன்னும் வசிக்கிறார், அதற்கப்புறம் அவர் முதலீட்டுக்காகவோ பகட்டுக்காகவோ வேறு வீடு வாங்கவில்லை – போர்ட்ஃபோலியோவின் பெரும்பகுதியை அப்பார்ட்மெண்ட்டிலும் நிலத்திலும் வைத்திருப்போர் கவனிக்க வேண்டியது இது.

15. பத்தாண்டுகள் ஒரு பங்கை வைத்திருக்க முடியாது என்று நீங்கள் நினைத்தால் அப்பங்கை பத்து நிமிடம் கூட வைத்திருக்ககூடாது

16. பொறுமையற்றவர்களிடமிருந்து பொறுமையை கடைபிடிப்போரிடம் மெதுவாக ஆனால் நிச்சயமாக பணத்தை கொண்டு சேர்க்கும் சிஸ்டத்தின் பேர் ஸ்டாக் மார்க்கெட்

17. Buy, Hold and not watch market daily மந்திரத்தை கடைபிடிக்கவும் நீண்ட நெடுங்காலம் காத்திருக்கவும் தயாராக இருந்தால் மட்டுமே வாரனின் வாரிசாக உங்களை Fantasize செய்யுங்கள், இல்லேன்னா இருக்கவே இருக்கிறது மியூச்சுவல் ஃபண்ட் வழி

18. Buy & Hold Strategy இன்வெஸ்டராக இருப்பதில் மிகக் கடினமான விசயம் ரெண்டையுமே மார்க்கெட் தினந்தோறும் வீழ்ந்து கொண்டிருக்கும் போது செய்ய வேண்டியிருப்பது

19. Hire a “Fee Only” advisor, refuse to talk Investment with Insurance Advisors

20. பக்கத்து வீட்டுக்காரரும், ஆஃபிசில் அடுத்த சீட்காரரும் ஷேர் மார்க்கெட் பத்தி திடீர்னு பேசினா மார்க்கெட் உச்சத்தில் இருக்குன்னு அர்த்தம் அது கைவசம் உள்ள பங்குகளை விற்க உகந்த நேரம். அதே ஆட்கள் ஷேர் மார்க்கெட் எல்லாம் சூதாட்டம்னு சொன்னா மார்க்கெட் படு பாதாளத்தில் இருக்குன்னு அர்த்தம், அது நாம ரொம்ப நாளா ஃபாலோ பண்ணிக்கிட்டு வர்ற பங்குகளை வாங்க சரியான நேரம்

21. அவர்களுடைய போர்ட்ஃபோலியோ ரியல் எஸ்டேட் விலையேற்றம், தங்க விலையேற்றம் போன்றவற்றால் சிறப்பாக செயல்படுவது போல தோற்றமளிக்கும் போதும் நம்முடைய எஸ் ஐ பியை தொடர்வதைப் போல கடினமான செயல் வேறில்லை

22. எப்போதுமே போர்ட்ஃபோலியோவின் ஒரு பகுதி மோசமாக செயல்படுவதை உறுதி செய்யும் உத்தியின் பெயர் Diversification

23. Compound interest is amazing but it takes a really long time to work

24. நீங்கள் வைத்திருக்கும் பங்கு குறித்தான மதிப்பீடு மற்றும் அதற்கு நீங்க குடுத்த விலை குறித்து பங்குச்சந்தை கவலைப் படுவதில்லை

25. ஏற்றம் காணும் பங்குச் சந்தையின் மீது வைக்கும் நம்பிக்கையை விட வீழ்ந்து கொண்டிருக்கும் பங்குச்சந்தையின் மீது அதிக நம்பிக்கை வைக்க வேண்டும்

26. இண்டெக்ஸ் ஃபண்ட்களின் வளர்ச்சி அவை ட்ராக் செய்யும் இண்டெக்ஸின் வளர்ச்சியை ஒட்டியே இருக்கும். இண்டெக்ஸ் ஃபண்டில் முதலீடு செய்வோர் மார்க்கெட்டை விட அதிக வளர்ச்சி எதிர்பார்க்கக்கூடாது

27. Actively Managed Fund is a concept which tries to outperform the market and invariably fails

28. பங்குச்சந்தை வெற்றி என்பது பொறுமை, டிசிப்ளின் சார்ந்த விசயம் – புத்திசாலித்தனம் சார்ந்த விசயமல்ல

29. Day Trading is a FAIL PROOF way to get grey hair in less than a year

30. அடுத்தவர் போர்ட்ஃபோலியோவை காப்பியடிக்காதீர்கள்

சென்செக்ஸும் எண்டோமெண்ட்டும் பின்னே ஓய்வு காலமும்

Posted on by
Reply

சென்செக்ஸும் எண்டோமெண்ட்டும் பின்னே ஓய்வு காலமும்

நீண்ட கால தண்ணி தேவைக்கு கிணறு வெட்டலாம்னு முடிவு பண்றீங்க. ரெண்டு இடங்களில் முயன்றால் தண்ணி கிடைக்கும்னு வல்லுனர் சொல்றார். ஒரு இடத்தில் தோண்டுவது சுலபம், சொல்லப்போனா வேலையே இல்லை, தண்ணி வருவதற்கு வாய்ப்பு அதிகம் ஆனா கிடைக்ககூடிய தண்ணி எதிர்காலத்தில் உங்க தேவையில் பாதியைக் கூட பூர்த்தி செய்யாது.

இன்னோரு பாதை கடினமானது. தோண்டும் போது பல பாறைகளையும் இடர்பாடுகளையும் எதிர்கொள்ள நேரிடும். சிறு கட்டணத்துக்கு ஒரு வல்லுனரை நியமித்துக் கொண்டால் காரியம் சுலபமாகும், அப்பவும் பொறுமை மிக அவசியம். ஆனா தண்ணி வரும் போது உங்க எதிர்காலத் தேவையை விட அதிகமாக வருவதற்கு வாய்ப்பு அதிகம்.

பல்லாண்டுகள் காத்திருந்தும் தேவையில் பாதிகூட பூர்த்தி செய்யாத கிணறா அல்லது கோடிக்கணக்கான பேர் வெற்றிகரமாக கையாண்டால் , பொறுமையோடு இருந்தால் தேவைக்கு அதிகமா தண்ணி தரக்கூடிய கிணறா இதில் உங்க சாய்ஸ் என்ன? ரெண்டாவதுதானே? அப்புறம் ஏன் எண்டோமெண்ட் பாலிசிகள் உங்க எதிர்காலத் தேவைகளை பூர்த்தி செய்யும்னு நம்பறீங்க?

தமிழகத்தில் மட்டுமல்ல, இந்தியாவில் மட்டுமல்ல, உலக அளவில் எந்த ஒரு முதலீட்டு ஆலோசகரும் ஆயுள் காப்பீட்டு நிறுவனங்களின் திட்டங்களில் முதலீடு செய்யச் சொல்வதில்லை, அவற்றைத் தவிர்க்கவே சொல்கிறனர். அதற்கு முக்கியக் காரணம் காப்பீட்டு நிறுவனங்களின் திட்டம் எதுவும் இன்ஃப்ளேசனைத் தாண்டி வளர்ச்சி காண்பதேயில்லை

No photo description available.

இதோ இந்தப் படத்தைப் பாருங்கள் – 1986ம் ஆண்டு 625 புள்ளிகளாக இருந்த சென்செக்ஸ் இன்று 40,000 புள்ளிகள். அதாவது 1986ம் ஆண்டு 625 ரூபாய்களை சென்செக்ஸ் இண்டெக்ஸில் நீங்கள் முதலீடு செய்திருந்தால் அதன் இன்றைய மதிப்பு 40 ஆயிரம் ரூபாய்கள். 36 ஆண்டுகளில் 64 மடங்கு உயர்வு. நீண்ட கால வளர்ச்சி வரி விகிதமாக லாபத்தில் 10% கொடுத்த பின்பும் மிச்சமிருப்பது 35437 ரூபாய் – அதாவது 57 மடங்கு – கூட்டுவட்டி முறையில் 13.5% year on year வளர்ச்சி.

கனியிருக்க காய் கவர்ந்தற்று என்று சொன்ன முன்னோர்களை முட்டாளாக்கிவிட்டு எண்டோமெண்ட் பாலிசிகளில் செய்யும் முதலீடு எப்படி செயல்படுகிறது என்று பார்க்கலாம்.

தமிழகத்தில் மிகப் பிரபலமான எண்டோமெண்ட் பாலிசின்னு பாத்தால் அது எல் ஐ சியின் ஜீவன் ஆனந்த் பாலிசிதான். அதன் ரிட்டர்ன் எப்படி இருக்ககூடும்னு பாத்தேன் (இதைத் தரும் வெப்சைட்டின் லின்க் முதல் கமெண்ட்டில்)

பாலிசிதாரரின் வயது 40
பாலிசி காலம் 20 ஆண்டுகள்
ரைடர்கள் : எதுவுமில்லை 
காப்பிட்டுத் தொகை 25 லட்சம்
இதற்கு ஜீவன் ஆனந்தின் ப்ரீமியம் – மாதம் 13476 ரூபாய் 
அவருடைய 60வது வயதில் வரக்கூடிய மெச்சூரிட்டி 49,25,000 ரூபாய்கள் 
(இது நிச்சயம் கிடையாது. இது நாள் வரை எல் ஐ சி தந்து வரும் போனஸ் அடுத்த 20 ஆண்டுகள் தந்தால் வரக்கூடிய தொகை)
25 லட்ச ரூபாய் காப்பீடு கிட்டத்தட்ட அனைவருக்குமே தேவை ஆனால் மாதம் 13500 ரூபாய் காப்பீடு + முதலீட்டுக்கு எத்தனை பேரால் முதலீடு செய்ய முடியும்?

அதே எல் ஐ சியின் இடெர்ம் பாலிசி 25 லட்ச ரூபாய்க்கு ப்ரீமியம் வெறும் 678 ரூபாய் மட்டுமே. காப்பீட்டுக்கு அதை எடுத்து வைத்து விட்டு மிச்சமிருக்கும் 12,978 ரூபாயை மாதாமாதம் 20 ஆண்டுகள் முதலீடு செய்தால் வெறும் 4.5% வளர்ச்சியில் அது 49,67,000 ரூபாயாக இருக்கும்.

அதாவது அப்பாடக்கர் பாலிசி என்று அனைத்து ஏஜெண்ட்டுகளாகளாலும் விற்பனை செய்யப்படும் ஜீவன் ஆனந்த் பாலிசி தரும் ரிட்டர்ன் 4.5% கூட இல்லை என்பதே உண்மை. பாலிசி காலத்தை அதிகரித்து, ஆண்டுக்கொருமுறை ப்ரீமியம் செலுத்தி என்று எப்படி குட்டிக்கரணம் அடித்துப் பார்த்தாலும் இது தரும் ரிட்டர்ன் இன்ஃப்ளேசனுக்கே காணாது.

இதெல்லாம் தெரியாம பாலிசி போட்டுட்டீங்க, இப்ப என்ன பண்ணலாம்? 
1. போனது போகட்டும்னு கேன்சல் செய்யலாம் – அப்போ போட்ட பணத்தில் பாதி வரலாம் அல்லது எதுவுமே கிடைக்காம போகலாம்
2. பாலிசியை Paid Up ஆக மாற்றலாம். இப்படி செய்தால் அதுக்கப்புறம் ப்ரீமியம் கட்ட வேண்டாம், இதுவரை கட்டிய பணமும் போனஸும் எல் ஐ சி வசம் இருக்கும், பாலிசி முடிவுறும் போது அது உங்க கைக்கு வரும்.

இனியாவது தயவு செய்து ஜீவன் ஆனந்த் பாலிசி போட்டிருக்கேன், அது நல்ல பாலிசியா? தொடரலாமான்னு கேள்விகள் அனுப்பாதீங்க. இதை விட தெளிவா வேறு மொழியில் எனக்குச் சொல்லத் தெரியாது.

I am a firm believer of Insurance and I strive to cover my life and other valuable possessions with an appropriate level of insurance.
This is not intended to undermine the value of Life Insurance but it is merely an effort to find out the right choice among options.
This is my personal opinion about Insurance, Insurance companies and some of the available policies. I am neither qualified nor intend to advise anyone on this matter. Consider your needs, current situation and consult a professional before buying any insurance/investment products or investing in equity

எஸ் ஐ பி முறையில் மியூச்சுவல் ஃபண்டில் முதலீடு செய்யப் போறேன், எந்த 4 ஃபண்டில் முதலீடு செய்யலாம்?

Posted on by
1

இந்த வருசம் எந்த ஃபண்ட் நல்ல ரிட்டர்ன் தரும்
தெரியாது

யாரு தேர்தலில் ஜெயிப்பார்கள்? 
தெரியாது

அடுத்து அமையும் ஆட்சியில் மார்க்கெட் ஏறுமா? 
தெரியாது

எலக்சன் ரிசல்ட் அன்னிக்கு மார்க்கெட் ஏறுமா இறங்குமா? 
தெரியாது

இந்தாண்டும் மிட் கேப் இறக்கம் காணுமா? 
தெரியாது

ஒராண்டில் எந்த ஷேர்கள் நல்லாப் போகும்? 
தெரியாது

எஸ் ஐ பி முறையில் மியூச்சுவல் ஃபண்டில் முதலீடு செய்யப் போறேன், எந்த 4 ஃபண்டில் முதலீடு செய்யலாம்? 
உங்களுக்கு எந்த ஃபண்ட் சரியா வரும்னு எனக்குத் தெரியாது.

அப்ப உனக்கு என்னதான்யா தெரியும்? 
உங்க வயது 35 – இன்னிக்கு உங்க குடும்பச் செலவு (பிள்ளைகள் செலவு இல்லாமல்) 25,000 ரூபாய் ஆகுதுன்னா, நீங்க ரிட்டையர் ஆகும் போது (65 வயது, 6% இன்ஃப்லேசன்) மாசம் 1லட்சத்து 40 ஆயிரம் ரூபாய் ஆகும்னு தெரியும்

இந்தியாவில் குறிப்பா தமிழகத்தில் கல்விக் கட்டண ஏற்றத்துக்கும் பொதுவான விலைவாசி ஏற்றத்துக்கும் சம்பந்தமில்லைன்னு தெரியும். இன்ஃப்ளேசன் 6% ஆக இருக்கும் போதும் கல்லூரிச் செலவு மட்டும் 10% அளவில் ஏறிக்கிட்டே இருக்குன்னு தெரியும்

உங்க பிள்ளைகள் இப்ப ஆரம்பப் பள்ளியில் இருக்காங்க, அவங்க கல்லூரி போகும் போது தலா 50 லட்சம் ஆக மொத்தம் 1 கோடி ரூபாய் செலவாகும்னு தெரியும்

வங்கி தரும் வட்டி இப்ப 7% அளவில் இருக்குன்னும் அது மேலும் குறையும்னும் தெரியும். இன்சூரன்ஸ் கம்பெனிகளின் எந்த ஒரு திட்டமும் 5-6 % மேல் ரிட்டர்ன் தராதுன்னு தெரியும். இவற்றில் முதலீடு செய்தால் பொருளாதார இலக்குகளை எட்டவே முடியாதுன்னு தெரியும்

நீண்ட நாள் முதலீட்டில் பங்குச் சந்தை மட்டுமே இன்ஃப்ளேசனைத் தாண்டி ரிட்டர்ன் தந்திருக்கு, தரும் என்று தெரியும்.

ஓய்வு கால திட்டமிடல் மிக நீண்ட பயணம். மார்க்கெட் வீழ்ச்சி தற்காலிகமானது, போன வருச மிட் கேப் வீழ்ச்சி மார்க்கெட் சந்திக்கும் முதல் வீழ்ச்சியுமல்ல நிச்சயமாக கடைசி வீழ்ச்சியுமல்ல. உங்க குறிக்கோள் நீண்ட கால பயணமாக இருந்தால் சிறு சலசலப்புக்கெல்லாம் அஞ்ச வேண்டியதில்லை

குடும்ப பட்ஜெட் போடுவது எப்படி?

Posted on by
1

பட்ஜெட் போடுவது என்பது தேவையான ஆனால் பலரும் கடைபிடிக்காத பழக்கம்.

பட்ஜெட் போடணும்னு நினைக்கிறேன், ஆனா எப்படி ஆரம்பிக்கறதுன்னு தெரியல என்போருக்கான பதிவு

One Size Fits All Solution பட்ஜெட்டில் இல்லை. அது ஒவ்வொருவருக்கும் மாறுபடும். ஒருத்தருக்கு சாப்பாட்டு செலவு அதிகமாகும், வேறொருவருக்கு பெட்ரோல் செலவு அதிகமாகும்.. அனைவருக்கும் பொருந்தும் டெம்பளேட் பட்ஜெட் போட முடியாது. மாதம் 50 முதல் 75 ஆயிரம் வரை சம்பாதிக்கும் ஓரிரு பிள்ளைகள் கொண்ட நடுத்தர தமிழ்க் குடும்பத்தை மனதில் கொண்டு இதை வரைந்திருக்கிறேன்.

வீட்டுக்கடன் 35%

உணவு, உடை, மருந்து இன்னபிற – 25%

வாகனக் கடன் மற்றும் பெட்ரோல் – 15%

கல்வி – 10%

சேமிப்பு 10%

டெர்ம் பாலிசி ஆயுள் காப்பீடு 5%

இது ஒரு டெம்ப்ளேட், ஒவ்வொரு குடும்பத்தின் தேவையும் மாறுபடும். அதன்படி ஒவ்வொரு தலைப்புக்குமான செலவு 5% கூட குறைய இருக்கக்கூடும்.

வீட்டுக்கடன் 30% அளவில் இருப்பது நல்லது, அப்படி இருக்கும் போது அந்த 5% கல்விக்கோ சேமிப்புக்கோ அல்லது Discretionary செலவுகளுக்கோ உபயோகிக்கலாம். 
சிலருக்கு கல்லூரிச் செலவு 20% வரை கூட போகலாம், அப்போது அந்த 10%த்தை வீட்டுக்கடனிலிருந்தோ உணவு உடை பட்ஜெட்டிலிருந்தோ குறைத்து மேனேஜ் செய்யலாம்.

மாதம் 75,000 சம்பளம் வாங்குபவர் தன் வீட்டுக்கடன் தவணையை 22,000-25,000 ரூபாய்க்குள் வைக்க விரும்பினால், அவர் வாங்கும் வீடு ஆண்டு வருமானமான 9 லட்சத்தின் 4 -5 மடங்குக்குள் இருக்க வேண்டும். அதிலும் 20 %க்கும் மேல் கையிருப்பு போட்டு 30 -32 லட்சம் அளவிலேயே கடன் வாங்க வேண்டும்.

கார் நிஜமாவே அவசியமாக இருந்தால் வாங்கலாம். காரைப் பொருத்த வரை ஆண்டு வருமானத்தின் பாதிக்குள் காரின் விலை இருக்க வேண்டும். அதற்கு மேல் காருக்குச் செலவு செய்வது உசிதமல்ல

வருமானத்தின் 5%க்குள் அர்த்தமுள்ள ஆயுள் காப்பீடு வாங்கணும்னா, அது டெர்ம் பாலிசியில்தான் சாத்தியம். அதுக்கும் மேல நீங்க செலவு பண்றீங்கன்னா, தேவையான வேறு செலவுகளின் பட்ஜெட்டிலிருந்து செலவழிக்கிறீர்கள் அல்லது வேறு நல்ல சேமிப்பு வாய்ப்புகளை இழக்கிறீர்கள் என்று அர்த்தம்

உங்களுக்கான பட்ஜெட் எப்படி இருந்தாலும் பட்ஜெட்னு ஒண்ணு போட்டு ஒவ்வொரு மாதமும் நீங்க எப்படி செலவு பண்ணியிருக்கீங்கன்னு பாக்கறதும். அதிகமா செலவு செய்யும் கேட்டகரியில் செலவை குறைப்பது எப்படின்னு பாக்கறதும் முக்கியம்.

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்… – லாபகரமான முதலீட்டுக்குக் கவனிக்க வேண்டிய 10 அம்சங்கள்!

Posted on by
Reply

2017 முடிவில், இந்திய மியூச்சுவல் ஃபண்ட் துறையில் முதலீடு செய்யப்பட்டுள்ள பணம் ரூ.21.38 லட்சம் கோடி. இது ஒவ்வொரு மாதமும் அதிகரித்துக்கொண்டே போகிறது. 

நம் நாட்டில் மொத்தம் 44 ஃபண்ட் நிறுவனங்கள் 2000-க்கும் அதிகமான ஃபண்ட் திட்டங்களை நடத்துகின்றன. இவற்றுள் எந்தத் திட்டத்தைத் தேர்வு செய்தால் லாபகரமாக இருக்கும், அதற்கு என்னென்ன விஷயங்களைக் கவனிக்க வேண்டும் என்பதைப் பார்ப்போமா?

1. திட்டத்தின் வளர்ச்சி வரலாறு 

ஒரு ஃபண்ட், கடந்த காலங்களில் எவ்வளவு வருமானம் ஈட்டியிருக்கிறது என்கிற தகவல் முக்கியம்தான்; ஆனால், அது மட்டுமே போதுமா என்றால் நிச்சயம் இல்லை. ஒரு காரின் ரியர் வியூ மிரர், காரை பின்னோக்கிக் கொண்டு செல்ல முக்கியம். ஆனால், அதை மட்டுமே வைத்துக் கொண்டு கார் ஓட்ட முடியுமா? அதுபோலத்தான் வருமானம் குறித்துப் பார்க்கையில், குறுகிய கால வருமானத்தில் அதிக கவனம் செலுத்தாமல், 5 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரையிலான காலகட்டத்தில் எவ்வளவு வருமானம் என்று பார்க்க வேண்டும்.

2. தொடர்ச்சியான வருமானம்

இதுவும் ஃபண்டின் வருமானம் குறித்ததுதான்.  கடந்த பத்தாண்டுகளில் ஒவ்வோர் ஆண்டும் ஃபண்ட் எவ்வளவு வளர்ச்சியடைந்துள்ளது என்று பாருங்கள். உதாரணமாக, கணேஷ் முதலீடு செய்த ஃபண்ட் ஆண்டுக்கு 10% தொடர்ச்சியாக வளர்ந்து, பத்து ஆண்டுகளுக்குப்பின் அவர் முதலீடு செய்த ரூ.1 லட்சம் ரூ.2,59,374-ஆக உயர்கிறது. ஆனால், கணேஷின் நண்பர் சுந்தர் முதலீடு செய்த ஃபண்டோ ஒவ்வோர் ஆண்டும் ஒவ்வொரு விதத்தில் லாபமும், நஷ்டமும் தந்து, பத்து ஆண்டுகளுக்குப்பின் அவர் செய்த முதலீடு ரூ.1 லட்சம் ரூ2,21, 922-ஆக இருக்கும். இதிலிருந்து தொடர்ச்சியான, நிலையான வருமானம் எவ்வளவு  முக்கியம் என்று புரிந்துகொள்ளுங்கள். 



3. சந்தை விழும்போது ஃபண்டின் செயல்பாடு 

மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் பங்குகளில் முதலீடு செய்வதால், பங்குச் சந்தையின் போக்கு மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் பிரதிபலிக்கும். பங்குச் சந்தை 10% ஏறும் காலத்தில், நல்ல ஃபண்ட் பத்துக்கும் மேற்பட்ட சதவிகித வளர்ச்சியைக் காணும். அதைவிட முக்கியம், பங்குச் சந்தை 20% வீழ்ச்சியடையும்போது அதைவிடக் குறைவாக நஷ்டம் அடைவதே ஒரு நல்ல ஃபண்டின் அடையாளம். 

2008-ம் ஆண்டு, பங்குச் சந்தை பெரும் வீழ்ச்சி யடைந்தது. அப்போது சந்தை வீழ்ச்சியைவிடக் குறைவான அளவு நஷ்டத்தைத் தந்த ஃபண்டுகள் முதலீட்டாளர்கள் மத்தியில் மிகவும் பாப்புலராக இருந்தன. 

சந்தை வீழ்ச்சி குறித்து பேசும்போது கவனத்தில் வைக்க வேண்டிய விஷயம், ஓர் ஆண்டில் 50% நஷ்டத்தைச் சந்திக்கும் ஒரு ஃபண்ட் அடுத்த ஆண்டு 100% லாபம் பார்த்தால் தான் அந்த நஷ்டத்தை ஈடுசெய்ய முடியும். அதாவது, ஒரு ஃபண்டில் இருந்த 1 லட்சம் ரூபாய் 50% நஷ்ட மடைந்து 50,000 ரூபாயாகக் குறைந்தால், அடுத்த ஆண்டு 100% லாபம் ஈட்டினால்தான் ரூ.1 லட்சத்தை எட்ட முடியும். 

4. முதலீட்டு ஸ்டைல்

முதலீடு செய்வதற்குமுன் முதலீட்டாளர் தன் வயதுக்கேற்ற ‘அஸெட் அலோகேஷனை’ முடிவு செய்ய வேண்டும். லார்ஜ்கேப், மிட்கேப், ஸ்மால் கேப், கடன் பத்திரங்கள் ஒவ்வொன்றிலும் எத்தனை சதவிகிதம் முதலீடு செய்யப் போகிறோம் என்று உறுதியாக முடிவு செய்துவிட வேண்டும். 
உதாரணத்துக்கு, பங்குச் சந்தையில் செய்ய வேண்டிய முதலீடு செய்தபின் மீதமிருக்கும் முதலீட்டுக்கு மற்ற சொத்துகளில் முதலீடு செய்ய பரிசீலிக்க வேண்டும்.

5. ஃபண்டின் வயது

பொதுவாக, புதிய ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்வதைவிட நீண்ட காலமாக மார்க்கெட்டில் இருக்கும் ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்வது நல்லது. பத்தாண்டுகளாக இருக்கும் ஃபண்டுகள் ஓரிரு மார்க்கெட் வீழ்ச்சியைச் சமாளித்து வந்திருக்கும். சந்தையின் ஏற்ற இறக்கங்களைச் சமாளித்து, நல்ல வருவாய் ஈட்டி யிருக்கும் ஃபண்டுகள், தொடர்ந்து பரிமளிக்கும் என எதிர்பார்க்கலாம்.

6. ஃபண்டின் அளவு

நாம் முதலீடு செய்யும் ஃபண்டில் குறிப்பிடத்தக்க அளவு பணம் முதலீடு செய்யப்பட்டு உள்ளதா என்பதைக் கவனிக்க வேண்டும். 5 ஆண்டுகளுக்குமேல் இருக்கும் ஃபண்டுகளில் சில ஆயிரம் கோடிகள் பொதுவாக இருக்கும். ரூ.5-10 கோடிகள் மட்டுமே இருக்கும் ஃபண்டுகளால் பெரிய முடிவுகள் ஏதும் எடுக்க முடியாது. மேலும், ரூ.5-10 கோடி களுக்கான செயல்திறனை வைத்து அந்த ஃபண்ட் ரூ.1,000 கோடி  என வரும்போது எப்படிச் செயல்படும் எனக் கணிக்க முடியாது.

7. பல்வேறு கட்டணங்கள் 

ரமேஷும், சுரேஷும் பால்ய நண்பர்கள். இருவரும் 30 வயதாகும் போது மாதம் ரூ.5,000-க்கு     எஸ்.ஐ.பி முறையில் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடு ஆரம்பித்தார்கள். ரமேஷ் முதலீடு செய்த ஃபண்டின் கட்டணம் 1%, சுரேஷுக்கோ 2%. இரு ஃபண்டுகளும் ஒரே அளவு வளர்ந்தன. 65 வயதில் ஓய்வு பெறும்போது ரமேஷிடம் இருந்தது ரூ. 34,270,234. சுரேஷிடம் இருந்ததோ ரூ.33,294,070. அதாவது, வெறும் ஒரு சதவிகித கட்டணத்தால் சுரேஷ் இழந்தது சுமார் ரூ.3.5 லட்சம். எனவே, கட்டணத்தில் கவனம் மிக முக்கியம். 

8. நிதி நிர்வாகி  

ஒரு ஃபண்டில் முதலீடு செய்யும் முன் அதன் ஃபண்ட் மேனேஜர் குறித்தும், அவர் ஃபண்டை எவ்வளவு நாளாக நிர்வாகம் செய்கிறார் என்பதையும் தெரிந்து கொள்ள வேண்டும். அவர் இதற்கு முன் நிர்வகித்த ஃபண்டுகளின் வளர்ச்சி குறித்து அறிவது உதவி யாக இருக்கும். ஐந்து ஆண்டுகளாக அதீத வளர்ச்சி அல்லது சுமாராக போய்க்கொண்டிருந்த ஒரு ஃபண்ட், கடந்த ஓராண்டில் பெரிய அளவில் மாறியிருந்தால் முதலில் நாம் பார்க்க வேண்டியது ஃபண்ட் மேனேஜர் மாறியுள்ளாரா என்பதையே. அதன்பிறகு அந்த ஃபண்டில் முதலீடு செய்யலாமா, வேண்டாமா என்று முடிவு செய்யலாம்.

9. ரேட்டிங் 

வேல்யூ ஸ்டார் ஆன்லைன் ரிசர்ச், மணி கன்ட்ரோல் போன்ற இணையதளங்கள் அனைத்து ஃபண்டுகளையும் ஆராய்ந்து அவற்றுக்கு ஸ்டார் ரேட்டிங் வழங்குகின்றன. மற்ற காரணிகள் அனைத்தையும் பார்த்தபிறகு நாம் தெரிவு செய்த ஃபண்டுகளுக்கு 4 அல்லது 5 ஸ்டார் ரேட்டிங் வழங்கி யிருக்கிறார்களா என்று பார்த்து, நம் தேர்வு சரிதானா என்பதை உறுதி செய்து கொள்ளலாம். 

10. செக்டோரல் ஃபண்ட் 

பொதுவாக, மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள், அனைத்துத் துறை நிறுவனங்களின் பங்குகளிலும் முதலீடு செய்யும்.  அவ்வாறில்லாமல் ஒரேயொரு துறையில் உள்ள நிறுவனங்களின் பங்குகளில் அதாவது, ஒரேயொரு செக்டாரில் முதலீடு செய்வது செக்டோரல் ஃபண்ட். ஒரேயொரு துறை என்பதால், அந்தத் துறை குறித்து வெளியாகும் செய்தி, அரசின் கொள்கை முடிவுகள் இத்தகைய ஃபண்டுகளைப் பெரிதும் பாதிக்கும். இந்த வகை ஃபண்டு களின் ஏற்ற இறக்கம் அதிகமாக இருக்கும். ஆரம்ப நிலை முதலீட்டாளர்கள் செக்டோரல் ஃபண்டுகளைத் தவிர்ப்பது நலம்.

முதலீட்டின் முக்கியத்துவமும்,அடிப்படைகளும்.

Posted on by
Reply

எழுபதுகளிலும் எண்பதுகளிலும் பெரும்பாலான இந்தியர்களுக்கு பென்சன் என்கிற safety net இருந்தது. ரிட்டையர் ஆகும் போது சொந்த வீடும் கையில் கொஞ்சம் காசும் இருந்தா போதும் என்கிற நிலை. நிரந்தர வைப்பு நிதி தரும் வட்டியும் பென்சனும் வாழப் போதுமானதாக இருந்தது.

தொண்ணூறுகளில் ஏற்பட்ட பொருதாளார மாற்றத்துக்குப் பின் நிலை வெகுவாக மாறியுள்ளது. சந்தை பொருளாதாரத்தில் வாழத் தேவையும் அதிகமாகிப் போனது, பென்சனும் பெரும்பாலும் வழக்கொழிந்து விட்டது.

கடந்த சில ஆண்டுகளாக தனியார் நிறுவன ஊழியர்கள் ரிட்டையர்மெண்ட் குறித்து யோசிக்க ஆரம்பித்தன் விளைவே ம்யூச்சுவல் ஃபண்ட்களின் வளர்ச்சி.

2007 மார்ச் மாதம் 3 லட்சம் ரூபாய் கோடி அளவில் இருந்த ம்யூச்சுவல் ப்ஃண்ட்களின் AUM (Asset Under Management) 2014 ஆண்டு முதல் முறையாக 10 லட்சம் கோடியை எட்டியது, அதுக்கப்புறம் அசுர வளர்ச்சி கண்டு இன்று அது 20 லட்சம் கோடியை எட்டியுள்ளது. அதாவது மூன்றே ஆண்டுகளில் இரு மடங்கு வளர்ச்சி அதுவும் பத்து லட்சம் கோடி ருபாய் அளவுக்கு.
பலரும் ம்யூச்சுவல் ஃபண்ட் குறித்து விழிப்புணர்வு கூட்டங்கள் நடத்தி வந்தாலும், இன்னமும் இந்தியாவில் முதலீடு குறிந்து போதிய விழிப்புணர்வு இல்லை என்றே சொல்ல வேண்டும்.

முதலீடு அப்படிங்கறது “one size fits all” ரெடிமேட் சட்டையல்ல எல்லாரும் ஒரே சட்டையை வாங்கி போட்டுக் கொள்ள. Retirement Planning / Wealth Creation என்பது வீடு கட்டுவது போல. இடம், டிசைன், வீட்டின் அளவு, எத்தனை பெட்ரூம் எல்லாம் முடிவு பண்ணி அப்புறம் நல்ல தரமான பொருட்கள் வாங்கி கட்டணும். டிசைன் செய்யவும் கட்டவும் அதற்காக படித்த அல்லது அனுபவம் உள்ள ஆட்களை வேலைக்கு அமர்த்தி அவர்களுக்கு ஊதியம் கொடுத்து கட்டணும். அப்பப்போ செக் பண்ணி தேவையான திருத்தங்கள் செஞ்சு வீட்டை கட்டி முடிக்கணும்
அது போல, முதலீடு செய்ய ஆரம்பிக்கும் முன்

(1) எதுக்காக முதலீடு செய்யறோம் (Purpose),
(2) நம்முடைய இலக்கு என்ன (Goal)
(3) நம்முடைய risk tolerance என்ன?
(4) மாதம் எவ்வளவு சேமிக்க முடியும்
(5) எவ்வளவு நாள் தொடர்ந்து சேமிக்க முடியும்

இதையெல்லாம் முடிவு செய்யணும்.
உதாரணத்துக்கு.. ஒருவருக்கு 30 வயது ஆகிறது. அவருக்கான பதில்கள் இப்படி இருக்கலாம். ரிட்டையர்மெண்ட்டுக்காக சேமிக்கணும், ரிட்டையர் ஆகும் போது 5 கோடி ரூபாய் இருக்கணும், மாதம் பத்தாயிரம் சேமிக்க முடியும், அடுத்த 35 வருசம் சேமிக்க முடியும் , நடுவில் பணம் எடுக்க வேண்டிய சாத்தியங்கள் கம்மி – இப்படி தெளிவாகச் சொன்னால்தான் உங்களுக்கு என்ன சரியா வரும்னு சொல்ல முடியும். இப்ப கையில் 25 லட்ச ரூபாய் இருக்கு அடுத்த ஆண்டே பிள்ளைகளின் படிப்புக்கோ திருமணத்துக்கோ தேவைப்படும் என்று இருந்தால் அவர் பங்குச் சந்தைக்குள் பணத்தை போடாமல் இருப்பதே நல்லது. குறுகிய காலத் திட்டம் பங்குச் சந்தைக்கு உகந்ததல்ல.

கேள்விக்கெலலாம் பதில் தயார் செஞ்சாச்சு, அடுத்து என்ன செய்யலாம். பங்குச் சந்தை குறித்து போதுமான அறிவு இருந்தால் நேரடியாக நிறுவனங்களின் பங்குகளை வாங்கலாம். அப்படி இல்லாதோர் ம்யூச்சுவல் ஃபண்ட்களை நாடுவதே நலம்.

அப்படி ம்யூச்சுவல் ஃபண்ட்களில் போட முடிவு செய்தாலும் ஆயிரக்கணக்கில் இருக்கும் ஃபண்ட்களில் எதில் போடுவது என்று முடிவு செய்வது கடினம்.
ஈக்விட் ஃபண்ட், பாண்ட் ஃபண்ட், பேலன்ஸ்ட் ஃபண்ட், ஸ்பெசாலிட்டி ஃபண்ட், செக்டார் ஃபண்ட், ஃபண்ட் ஆஃப் ஃபண்ட்ஸ் என்று நிறைய இருக்கு. ஈக்விடிக்குள் லார்ஸ் கேப், மிட் கேப், ஸ்மால் கேப் என்று கேட்டாலே தலையை சுத்தும் நிறைய பேருக்கு.
நேரடி பங்குச் சந்தை முதலீடோ அல்லது ம்யூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடோ எதுவா இருந்தாலும் செய்ய வேண்டியவை

  1. மேலே சொன்ன Purpose, Goal etc முடிவு செய்யுங்க
  2. முதலீடு, பங்குச் சந்தை, ம்யூச்சுவல் ஃபண்ட், ரிஸ்க் இவை குறித்து படிங்க
  3. கையில் இருக்கும் பணம் மொத்தத்தையும் ஒரே நேரத்தில் சந்தையில் போடாதீங்க. குறிப்பிட்ட கால இடைவெளியில் 10 முறையோ 20 முறையோ முதலீடு செய்யுங்க
  4. எப்பேர்பட்ட முதலீடா இருந்தாலும் மொத்த சேமிப்பையும் ஒரே திட்டத்தில் போடாதீங்க
  5. சேமிப்பை மூன்றாக பிரித்துக் கொள்ளுங்கள். ஈக்விட்டி, பாண்ட் / Debt மற்றும் அவசரத்தேவைக்கு கையிருப்பு
  6. ஈக்விட்டி / பாண்ட் பிரிப்பதற்கு வழிமுறை ஒன்றைச் சொல்வாங்க – நூறிலிருந்து உங்க வயசைக் கழிச்சா வரும் விடை ஈக்விட்டியில் முதலீடு செய்ய வேண்டிய சதவீதம், மிச்சம் பாண்ட். 30 வயசானவர் 70% ஈக்விட்டியிலும் 30 % பாண்டிலும் முதலீடு செய்ய ஆரம்பிக்கலாம். வயசு ஆக ஆக ஈக்விட்டியை குறைத்து பாண்டை அதிமாக்கணும். ரிட்டையர் ஆகும் போது அதிக ரிஸ்க் எடுக்க முடியாது, அப்புறம் நெறைய பாண்ட் போன்ற relatively safe முதலீட்டிலும் கம்மியா ஈக்விட்டியிலும் வைக்கணும். கொஞ்சம் அதிக ரிஸ்க் மற்றும் ரிட்டர்ன் வேணும்னா 80% ஈக்விட்டியிலும் 20% பாண்டிலும் முதலீடு செய்யலாம்
  7. குறைந்த பட்சம் ஆண்டுக்கு ஒருமுறையாவது ரீபேலன்சிங் செய்யணும்
    8 பங்குச் சந்தை குறித்து போதிய அறிவும் சந்தையில் செலவிட நேரமும் இல்லாதவர்கள் முதலீட்டு ஆலோசர்கள் துணையைப் பெருவது நல்லது.

முதலீட்டு ஆலோசகர்களைத் தேர்ந்தெடுப்பது எப்படி?
உடல் நலம் காக்கும் மருத்துவரை எப்படி தேர்ந்தெடுக்கிறோமோ அப்படித்தான். நீங்க ஃபீஸ் ஏதும் கொடுக்க வேண்டாம், மருந்து கம்பெனிகளிடம் கமிசன் வாங்கிக்கறேன்னு ஒரு டாக்டர் சொன்னா அவரிடம் போவோமா? ஒரே மருந்தை நூறு கம்பெனிகள் தயாரிக்கின்றன, எந்த கம்பெனி அதிக கமிசன் தருதோ அவங்க மாத்திரையைத்தானே அவர் பரிந்துரை செய்வார். கம்பனி அதையும் நம்ம கிட்டதான் வசூல் செய்யும். அதே லாஜிக்தான் முதலீட்டு ஆலோசகர்களுக்கும். அமெரிக்காவில் பிரபலமாக இருக்கும் “Fee Only” Advisors இந்தியாவில் இன்னும் பிரபலமாகவில்லை. வாடிக்கையாளர் தரும் 0.5 – 1 % மட்டுமே இவர்களின் வருமானம். இவர்கள் பரிந்துரைக்கும் ம்யூச்சுவல் ஃபண்ட் கம்பெனிகளிடமிருந்து இவர்கள் கமிசன் ஏதும் பெறக்கூடாது. இப்படி இருந்தால் அவர் பாரபட்சமின்றி நல்ல முதலீடுகளை நமக்குக் காட்டுவார்கள்.
எப்படி டாக்டர், வக்கீல், இஞ்சினியருக்கு ஃபீஸ் கொடுத்து கன்சல்டேசன் பெருகிறோமோ அப்படி முதலீட்டு ஆலோசகர்ளுக்கும் கொடுத்தால்தான் நல்ல ஆலோசனைகள் கிடைக்கும்
லாபத்தில் பங்கு என்று ஒரு முறை இருக்கிறது. அதிலிருக்கும் ரிஸ்க் – அதிக லாபத்துக்கு ஆசைப்பட்டு ஆலோசகர்கள் ரிஸ்க் அதிகமான முதலீடுகளை பரிந்துரைக்கும் வாய்ப்பு இருப்பதால் அது உசிதமல்ல.
ம்யூச்சுவல் ஃப்ண்டில் போடறதா இருந்தா www.valueresearchonline.com போன்ற வெப்சைட்களில் லார்ஜ் கேப், ஸ்மால் கேப், பாண்ட் இவற்றில் டாப் 10 ஃபண்ட்கள் குறித்து பாத்துட்டு போங்க, இவை தவிர ஆலோசகர் வேறு ஃபண்ட்களை பரிந்துரை செய்தால், காரணம் கேளுங்க, அந்த ஃபண்ட் டாப் 10 ஃபண்ட்களை விட எந்த விதத்தில் சிறந்தது என்று கேளுங்க. பதில் திருப்தியா இருந்தால் அதில் முதலீடு செய்யுங்க. சில டாக்டர்கள் நான் டாக்டரா நீயான்னு கேக்கறா மாதிரி கேட்டா ஆலோசகரை மாத்திடுங்க.

இதெல்லாம் ரொம்ப கஷ்டம் பாஸ், எனக்கு சிம்பிளா 3-4 ஃபண்ட் சொல்லுங்க, அதில் பணம் போடறேன்னு சொல்றவரா நீங்க? உங்களுக்கென உருவானதுதான் Robo Investing என்கிற கான்செப்ட். ரோபோ இன்வெஸ்டிங் தளங்களில் நீங்க அக்கவுண்ட் ஆரம்பிச்சா, வயசு, முதலீடு செய்ய இருக்கும் தொகை, காலம், உங்க risk appetite ஒரு சில அடிப்படை கேள்விகள் கேக்கும். பதில்களை வைத்து அதில் உள்ள அல்கோரிதம் உங்களுக்கென ஒரு ப்ரத்யேக போர்ட்ஃபோலியோ கொடுக்கும், அது எவ்வளவு ப்ரத்யேகம்னா, உலகில் உள்ள எல்லா மகர ராசிகாரர்களும் ஒரே பலன் சொல்றது எவ்வள்வு ப்ரத்யேகமோ அந்த அளவுக்குத்தான் இதுவும். அது சொல்லும் ஃப்ண்ட்களில் பணம் போட எழுதிக் கொடுத்தா மாதா மாதம் உங்க வங்கிக் கணக்கில் இருந்து பணம் எடுத்து அதுவே முதலீடு செய்து விடும். ஆறு மாதத்திற்கு ஒரு முறை அதுவே ரீ பேலன்சிங் செய்து விடும். அமெரிக்காவில் Betterment, Wealthsimple, Wealth Front என நிறைய ரோபோ பேலன்சிங் தளங்கள் உள்ளன. இவர்கள் 0.25% முதல் 0.5% வரை ஃபீஸ் வாங்குகிறார்கள்.
இந்தியாவில் இந்த கான்செப்ட் இன்னும் சூடு பிடிக்க வில்லை, www.wealthy.in, www.goalwise.com போன்றோர் ரோபோ இன்வெஸ்டிங் சேவை அளிக்கின்றனர். இவற்றில் பிரச்சனை மேலே சொன்ன ஃபீஸ் வாங்கும் வழிதான். நம்மிடம் ஃபீஸ் வாங்காமல், ம்யூச்சுவல் ஃபண்ட் கம்பெனிகளிடமிருந்து கமிசன் பெறுகின்றனர். இந்நிலை மாறும் போது இன்னும் நல்ல ஃபண்ட்களை இவர்கள் பரிந்துரை செய்வார்கள் என நம்பலாம்.
தற்போது இந்தியாவில் உள்ள ம்யூச்சுவல் ஃபண்ட்கள் 2-3 % அளவுக்கு மிக அதிக கட்டணம் வசூலிக்க இதுவும் ஒரு காரணம். அமெரிக்காவில் வேன்கார்ட், ஃபிடெலிடி நிறுவனங்கள் இண்டெக்ஸ் ஃபண்ட்கள் 0.3% முதல் 0.9% வரையிலும் actively managed funds 0.5% முதல் 1% வரையிலும் கட்டணம் பெற்று வருகின்றன. இந்த அளவுக்கு குறையலேன்னாலும் இந்தியாவில் இப்ப இருக்கும் கட்டணங்கள் பாதி அளவுக்காவது குறையணும்.
எல்லாம் சொல்லிட்டு என்னிக்கு முதலீடு செய்ய ஆரம்பிக்கணும்னு சொல்லணும் இல்லையா? முதலீடு செய்ய ஆரம்பிக்க உகந்த நாள் “இன்று”. நாளைக்கு என்று தள்ளிப் போடாமல் இன்றே உங்க ஓய்வு கால திட்டமிடுதலைத் தொடங்குங்க

எந்தத் திட்டங்களில் முதலீடு செய்யலாம்

ELSS Funds : வருமான வரி விலக்கு வேண்டுவோர் இந்த ஃபண்ட்களைத் தேர்ந்தெடுக்கலாம். இதில் போடும் பணத்தை மூன்றாண்டுகளுக்கு எடுக்க முடியாது, ஆனா 80C Section கீழ் வருமான வரி விலக்கு பெறலாம்.
http://www.moneycontrol.com/mutual-funds/performance-tracker/returns/elss.html இங்கு அனைத்து இ எல் எஸ் எஸ் ஃபண்ட்களையும் காணலாம்

வருமானவரி விலக்கு இல்லா ஃபண்ட்களில் முதலீடு செய்யும் போது ஒரு பகுதி லார்ஜ் கேப்பிலும் ஒரு பகுதி மிட்கேப்பிலும் ஒரு பகுதி பாண்ட் ஃபண்ட்களிலும் இருக்குமாறு பார்த்துக் கொள்ளுதல் நலம்.

பின்குறிப்பு : மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடுகள் சந்தை அபாயங்களுக்கு உட்பட்டவை. உங்கள் முதலீடு வளரவும் வீழவும் வாய்ப்புண்டு. நீண்டகால முதலீடு வளர வாய்ப்பு அதிகம் என்று மட்டுமே கூற இயலும்.
இங்கு சொல்லப்பட்டவை வெறும் அறிவுப் பகிர்தல் மட்டுமே. மியூச்சுவல் ஃபண்ட்களில் முதலீடு செய்வதும் விடுவதும் உங்க சொந்த முடிவே.